L'effet de la fiscalité

Les impôts affectent le comportement des ménages par le biais des revenus et des effets de substitution.

 L'effet de revenu est simple : à mesure que les impôts augmentent, les ménages sont plus pauvres et se comportent de cette façon. Par exemple, si le loisir est un bien normal, des impôts plus élevés inciteront les consommateurs à consommer moins de loisirs.

 L'effet de substitution est plus délicat, mais il peut être beaucoup plus intéressant. Les Gouvernements imposent  des taxes sur les actions observables et vérifiables menées par les ménages. Pour Exemple, les gouvernements imposent souvent la consommation d'essence et les bénéfices des ventes de capital actifs, comme les maisons. Ces taxes augmentent les coûts pour les ménages et les ménages réagissent en ajustant les actions qu'ils entreprennent. Cette situation peut conduire à des résultats qui diffèrent sensiblement de ceux qui sont prévus par le gouvernement.

Puisque la politique fiscale optimale fait également l'objet d'études en microéconomie et en finances publiques, nous nous concentrerons ici sur l'effet de la fiscalité sur l'offre de main-d'œuvre et l'accumulation de capital.

Lors de la modélisation des décisions d'offre de main-d'œuvre, nous allons avoir un agent représentatif qui décidera de répartir son temps entre l'offre de main-d'œuvre et les loisirs. Les étudiants peuvent s'opposer à deux raisons: premièrement, que l'offre de main-d'œuvre est inélastique (puisque tout le monde travaille plus ou moins), et deuxièmement, que chacun met le même nombre d'heures par semaine et que la variation des loisirs pas autant dans le temps que dans les dépenses (de sorte que les gens plus riches prennent des vacances plus élaborées).

Le ménage représentatif représente les décisions de millions de sous-jacents, très petites, ménages. Il n'y a, pour ne citer qu'un exemple, de plus en plus de preuves que les ménages modifient le calendrier de leur retraite sur la base de la politique fiscale. À mesure que les impôts augmentent, de plus en plus des ménages choisissent de prendre leur retraite. Au niveau du ménage représentatif, cela apparaît comme une diminution de l'offre de main-d'œuvre. Quant à l'observation que tout le monde met en 40 heures par semaine ou zéro, cela manque certains points cruciaux. Le fait est que les emplois diffèrent significativement selon leurs caractéristiques. Examiner les emplois disponibles pour Ph.D. Économistes: ils vont de l'assistant financier de Wall Street, professeur de recherche de la niversité de grande envergure, à l'instructeur de collège à temps partiel.

Le fait est qu'un magicien financier de Wall Street gagne, sur son premier jour sur le travail, deux ou trois fois plus qu'un instructeur de petite-heure d'université. Bien sûr, les professeurs d'université ont un style de vie beaucoup plus détendu que les financiers (leur salaire, par exemple, est calculé en supposant qu'ils ne travaillent que neuf mois de l'année). Le système fiscal peut facilement fausser les choix d'un docteur fraîchement frappé: Comme elle ne consomme que la partie après impôts de son revenu, le travail de Wall Street ne peut valoir que 50% de plus, après impôts, que le travail de l'instructeur collégial. Le point n'est pas que chaque nouvelle économie Ph.D. Serait dodu pour le travail de l'instructeur collégial, mais que, comme l'impôt sur les hauts-salariés a augmenté, une fraction croissante serait. Encore une fois, nous pouvons modeler cela avec un ménage représentatif de choisir combien de loisirs à consommer.

Nous commençons par un aperçu général de la théorie fiscale, discutons de l'imposition du travail, puis de l'imposition du capital et enfin envisageons des tentatives d'utiliser le système fiscal pour remédier à l'inégalité du revenu (ou de la richesse) .

Analyse générale de la fiscalité

Dans cette section, nous aborderons le problème de la fiscalité dans un cadre très général. Nous allons utiliser ce cadre général pour faire quelques définitions et obtenir quelques premiers résultats.

Notation

Supposons que le ménage prenne une action observée a dans A (cette discussion généralise au cas où a est un vecteur de choix). Par exemple, a pourrait être des heures travaillées, le nombre de fenêtres dans la maison, ou le nombre de yachts de luxe que le ménage possède (ou, si a est un vecteur, les trois). L'ensemble A est l'ensemble des valeurs autorisées pour a, par exemple 0 à 80 heures par semaine, f0; 1; 2; :::; 500g fenêtres par maison ou 0 à dix yachts de luxe où nous sommes en supposant qu'aucune maison ne peut avoir plus de 500 fenêtres et aucun ménage ne peut utiliser plus de 10 yachts de luxe)

Le gouvernement annonce une politique fiscale H (a;ψ), où H (ψ) : A→R. C'est-à-dire qu'une politique fiscale est une fonction de cartographie des choix de ménage observés dans une facture d'impôt que le ménage doit payer (si positif), ou prend comme une subvention à la consommation (si négatif). Le terme (qui peut être un vecteur) est un ensemble de paramètres de la politique fiscale (par exemple, les déductions). On suppose que le ménage connaît la fonction H (a; ψ) et avant qu'il ne prenne l'action a.

Un exemple de politique fiscale H est l'impôt uniforme sur le revenu. Dans un impôt sur le revenu forfaitaire, les ménages paient une fraction fixe de leur revenu a en impôts, donc ψ = τ où ψ est le taux d'imposition uniforme. Une version plus complexe de l'impôt sur le revenu fixe permet des exemptions ou des déductions, qui sont simplement une partie des revenus exonérés d'impôt. Si le revenu exonéré est E, les paramètres du système fiscal sont :

Définitions :

Nous pouvons utiliser notre notation pour faire quelques définitions utiles. Le taux d’imposition marginal est la taxe payée sur la prochaine augmentation d' un. Donc, si la maison avait déjà 10 fenêtres et qu'on envisageait d'installer une 11e fenêtre, le taux d'imposition marginal serait la hausse de la facture fiscale découlant de cette 11e fenêtre. Plus formellement, le taux d'imposition marginal en a est:

Nous supposons ici que a est un scalaire et assez lisse pour que H (a; ψ) soit au moins une fois différentiable en continu. L'extension de la définition aux cas dans lesquels H (a; ψ)  n'est pas lisse dans a (dans certaines régions) est simple, mais pour simplifier, nous ignorons cette possibilité pour l'instant.

Le taux d'imposition moyen à a est défini comme suit:

Notez qu'une taxe uniforme avec E = 0 a un taux d'imposition marginal constant de τ , Qui est égale au taux d'imposition moyen.

Si l'on considère un revenu comme un revenu, on dit qu'un régime fiscal est progressif s'il présente un taux d'imposition marginal croissant, c'est-à-dire si H’ (a; ψ) > 0. De même, un système fiscal est dit régressif Si H’ (a; ψ)  < 0.

Comportement des ménages

Passons maintenant à l'attention du ménage. Le ménage a une certaine technologie pour produire un revenu Y qui peut être une fonction de l'action a, donc Y (a). Si a est des heures travaillées, alors Y est une fonction croissante de  a, si a est des heures de loisir, alors Y est décroissante de a  et si a est des fenêtres de maison alors Y n'est pas affecté par a. Le ménage aura des préférences directement sur l'action a et le revenu net d'imposition Y (a) - H (a; ψ) Ainsi, les préférences sont:

U[a,Y(a)- H (a; ψ)]

Il y a un problème évident de maximisation ici, et qui va conduire toute l'analyse dans ce chapitre. Comme le ménage envisage différents choix de (fenêtres, heures, yachts), il tient compte à la fois de l'effet direct de a sur l'utilité et de l'effet indirect de a, par le biais du terme de la facture Y(a) - H (a; ψ) ,  Définir:

V(ψ) = max  U[a,Y(a)- H (a; ψ)]

            a ε A

Pour chaque valeur de ψ , soit amax (ψ) soit le choix de a qui résout ce problème de maximisation.

C'est :  V(ψ) = U [amax (ψ ), Y(amax (ψ))] – H[amax (ψ ), ψ]  

Supposons pour le moment que U, Y et H satisfassent les conditions de régularité pour que, pour tout psi possible, il n'y ait qu'une seule valeur possible pour amax.

Le gouvernement doit prendre la réponse du ménage amax (ψ) comme donnée. Étant donné le système fiscal H, combien de recettes le gouvernement soulève-t-il? Clairement, juste H[amax (ψ ), ψ]  .

 Supposons que le gouvernement est au courant de la meilleure réponse du ménage, amax (ψ) au choix du gouvernement du paramètre fiscal. Soit T (ψ) le revenu que le gouvernement élève à partir d'un choix de paramètres de politique fiscale ψ :

T (ψ) =  H[amax (ψ ), ψ]  (13.1)

Notez que les recettes du gouvernement ne sont que les taxes des ménages.

Les fonctions H (a; ψ) et T (ψ) sont étroitement liées, mais il ne faut pas les confondre.

 H (a; ψ) est le régime fiscal ou la politique fiscale: c'est la structure juridique qui détermine la facture fiscale d'un ménage, compte tenu du comportement du ménage. Les ménages choisissent une valeur pour a, mais la politique fiscale doit donner la facture d'impôt pour tous les choix possibles de a, y compris ceux que le ménage pourrait ne jamais choisir. Pensez à H comme législation adoptée par le Congrès. La fonction connexe T (ψ) donne les revenus réels du gouvernement sous la politique fiscale H (a; ψ) lorsque les ménages réagissent de façon optimale à la politique fiscale. Les ménages choisissent l'action a qui les rend les plus heureux. La cartographie des paramètres de la politique fiscale au choix des ménages s'appelle amax (ψ ). Ainsi, le revenu réel du gouvernement, donné un choix de paramètre, T (ψ) , et la législation adoptée par le Congrès ,H (a; ψ), sont liés par l'équation (13.1) ci-dessus.

La courbe de Laffer

La courbe de Laffer représente la relation entre le taux d'imposition et les recettes fiscales, le diagramme suivant montre la courbe de Laffer:

À partir du schéma ci-dessus, il est évident que, à un taux d'imposition zéro, les recettes fiscales sont nulles, comme le taux d'impôt augmente les recettes fiscales augmente pour nommer où il commence à baisser, l'idée derrière ce déclin est que comme lorsque le taux d'imposition est élevé alors Les travailleurs n'auront aucune incitation au travail, donc en fonction du niveau du taux d'imposition, les recettes fiscales diminueront ou augmenteront, si le taux d'imposition est supérieur au niveau optimal, alors une augmentation du taux d'imposition réduira les revenus, mais si le taux d'imposition est inférieur au taux d'imposition optimal alors une augmentation du taux d'imposition augmentera les recettes fiscales.

La courbe de Laffer, représente l'idée qu'"à un moment donné l'impôt tue la confiance" L'économiste américain Arthur Laffer, à la fin des années 1970, avait émis l'idée que « trop d'impôt tue l'impôt » et avait tenté de théoriser ce qu'il nommait « l'allergie fiscale », à l'aide de la courbe qui porte son nom et qui veut montrer qu'à partir d'un certain montant, les prélèvements obligatoires incitent les contribuables, soit à réduire leur activité, soit à frauder.